Stopa lombardowa — czym jest i jak wpływa na kredyty

Czym jest stopa lombardowa?

Stopa lombardowa to jedna z głównych stóp procentowych NBP. Określa oprocentowanie, po jakim NBP udziela bankom komercyjnym kredytu lombardowego — pożyczki zabezpieczonej papierami wartościowymi (najczęściej obligacjami skarbowymi).

Jak działa kredyt lombardowy?

1. Bank komercyjny potrzebuje pilnie gotówki (np. na koniec dnia rozliczeniowego)
2. Zastawia w NBP papiery wartościowe jako zabezpieczenie
3. NBP udziela pożyczki overnight (na 1 dzień) po stopie lombardowej
4. Następnego dnia bank zwraca pożyczkę z odsetkami i odbiera papiery

To „ostatnia deska ratunku" dla banków — droga, więc korzystają z niej rzadko.

Dlaczego stopa lombardowa jest ważna?

Górna granica stóp rynkowych

Stopa lombardowa wyznacza sufit dla oprocentowania na rynku międzybankowym. Żaden bank nie pożyczy od innego banku drożej niż od NBP — bo zawsze może pójść do NBP.

Maksymalne oprocentowanie kredytów

Stopa lombardowa wpływa na odsetki maksymalne w kredytach konsumenckich:

Odsetki maksymalne = 2 × stopa lombardowa

To ustawowe ograniczenie chroni konsumentów przed lichwą. Jeśli stopa lombardowa wynosi 6,75%, maksymalne oprocentowanie kredytu to 13,5%.

Odsetki za opóźnienie

Maksymalne odsetki za opóźnienie w płatnościach również zależą od stopy lombardowej.

Stopa lombardowa vs. inne stopy

Stopa lombardowa jest zawsze wyższa od stopy referencyjnej (repo). Typowo o 1-1,5 punktu procentowego. Tworzy to „korytarz" stóp:

• Dolna granica: stopa depozytowa
• Środek: stopa referencyjna (repo)
• Górna granica: stopa lombardowa

Jak Freenance może pomóc

Freenance pomaga monitorować, jak zmiany stóp procentowych (w tym lombardowej) wpływają na Twoje zobowiązania kredytowe i maksymalne oprocentowanie pożyczek.

👉 Kontroluj wpływ stóp na finanse z Freenance — freenance.io